ST壹运动(872786)
公司经营评述
- 2018-12-31
- 2018-06-30
一、业务概要
商业模式:
公司处于健身服务行业,依托健身场馆(地)健身器材和健身教练等关键资源要素,为客户提供健身服务和私教服务等,进而实现盈利。公司成立以来,已经形成了成熟的运营、采购、选址、服务产品开发、营销等商业模式。具体情况如下:
(一)运营模式
公司采用直营健身俱乐部的连锁健身运营模式,直营健身俱乐部的所有权和经营权集中于公司,公司可以统一经营战略,在人才培养、市场推广、资金调配、信息和管理现代化等方面,易于发挥整体优势,对所有直营健身俱乐部的人员、资金进行统一调配、统一管理,所有健身俱乐部配备独立的收银人员,除了日常加强对收银人员的培训外,还定期或不定期地现场抽查收银情况,并且账务统一由公司财务部核算及管理。公司负责统一管理直营健身俱乐部,所有直营健身俱乐部的业务均在公司的统一指导下开展运营。
(二)采购模式
依据采购对象的不同,公司采购主要包括以下几类:健身俱乐部房屋租赁;健身俱乐部装修采购;健身器械采购;办公用品及日常消耗品的采购。
健身俱乐部房租租赁由公司市场部制定采购计划,报总经理审核,审核通过后报经财务部进行预算审核,预算审核通过后由市场部向公司战略供应商进行询价洽谈,将遴选出的供应商上报公司行政部、运营部及财务部进行会审,会审通过后报经总经理进行二次审核,最终由公司市场部实施采购。
健身门店装修的相关采购主要采用市场询价的采购模式。市场部在完成健身俱乐部房屋租赁后,制定门店装修总体方案框架,经总经理同意后,向两家以上装修公司进行询价,装修公司向公司公司提供装修方案及装修报价,公司内部进行部门(市场部、运营部、财务部和行政部)联审,选择性价比高的装修服务商。在装修公司报价相接近的情况下,公司倾向于选择与公司有过良好合作经历的装修服务商,已确保装修及售后服务质量。
健身器械的采购为公司主要大宗采购商品,公司健身器械主要包括两大品牌及美国Precor和英吉多。公司健身器械采用战略采购模式,公司制定战略采购计划,直接向健身器械生产厂家发出战略合作邀约,并通过询价、内部评审、谈判等流程,最终于健身器械生产厂家建立战略合作关系。
主要办公用品及日常消耗品的采购,公司各门店、各部门根据实际日常工作所需和消耗情况,并结合计划推出的市场方案,提出办公用品及消耗品的采购需求。行政部汇总需求后,制定采购计划;超过公司内部规章制度规定金额的采购,需报总经理审核。财务部进行预算审核,符合预算要求,由行政部执行采购。主要办公用品及消耗品验收入库后,财务部进行账务处理,各门店、各部门领用。
(三)选址模式
健身俱乐部运营具有明显的地域性,公司经过这几年的发展,已形成独特的健身门店选址策略,地址需在对周边人流、收入进行分析后确定。公司选址立足于周边3公里范围内,人口覆盖达3至5万人的地域,不仅选择城市的核心商业区、商务区、商圈辐射能力较强的购物中心、知名度较高的城市标志性商务办公楼等大型商业商务设施内部,还选择各类居住社区与大学城的周边地域,使其具有充足的客户资源。公司所处位置均为城市的核心地带、具有成熟稳定的消费群。
公司将各门店划分为全民健身店和商业店两种类型:全民健身店引进国内顶级专业商用健身器械品牌英吉多,可接受度高,适合对价格较敏感的健身爱好者;商业店引进国际顶级专业商用健身器械品牌PRECOR,价位相对较高,适合对健身体验要求较高的健身爱好者。公司门店划分的主要依据为:
①选址周边存在具有竞争性的其他健身俱乐部的数量及定位,若俱乐部数量较多且价位较低,市场竞争充分,则将门店定位为全民健身店;
②选址周边潜在客户群的消费水平,若选址处于高档居住社区、大型商业区、核心商务区等地域,周边消费者对健身设备要求较高,消费能力较强,则将门店定位为商业店;
③在一个大商圈内采取全民健身店与商业店相互配合的策略,以合理的成本满足商圈内不同消费群体的同时,全民健身店也成为商业店优质客户的重要来源,促进商业店的销售。
(四)服务产品开发模式
目前公司开发的服务产品涵盖了健身服务、私教服务、集体操课、定制化培训等多种类型。开发方式主要有引进再开发和自主开发两种模式。其中,引进再开发是通过消费者情况进行改进、提供给顾客;自主开发是公司的私人教练和团体教练根据顾客的要求并结合顾客自身的实际情况,研究出一套为顾客量身定制的健身服务方案和计划。
(五)市场推广模式
1、直接面向顾客的推广
健身俱乐部有严格的地域性要求,通常情况下,单家俱乐部的主要覆盖面积为周边2.5公里左右半径范围,主要面对覆盖范围内的潜在顾客群,通过人工、区域广告宣传等手段直接面向顾客推广。
2、与政府和企业合作推广
公司通过与政府及市场上有影响力企业开展合作,达到快速推广品牌的效果。与政府的合作有:2016~2020年兰州国际马拉松赛指定战略合作伙伴,兰州体育局“全民健身进社区”项目指定合作伙伴。与健身设备生产商的合作有:与世界知名品牌PRECOR必确的合作,成为风靡全球的Spinning室内单车首发指定俱乐部。与金融机构的合作有:与浙商银行共同推出联名信用卡。另外,公司与乔丹体育建立长期战略合作伙伴关系,并与慈铭体检(甘肃)集团、申欣健康集团、惠安齿科、康美农庄、美年大体检等多行业的品牌进行合作。
3、网络推广
公司发掘微信等自营媒体,通过与消费者的实时互动对顾客进行营销。
(六)销售模式
公司采用会员预收费的销售模式,顾客通过办理健身服务卡的方式获得健身俱乐部训练的资格。在为顾客提供健身卡服务的同时,健身俱乐部提供私教、团课等额外付费的增值服务进行盈利。
(七)盈利模式
公司主要通过提供健身卡服务、私教服务及相关周边配套服务等途径获得收入,主要采用客户预付费模式。
(八)管理模式
公司全部健身俱乐部均采用直营模式,公司对健身门店进行统一管理,制定统一战略,对人员、资金进行统一调配、统一管理。公司及各门店主要管理模式如下:
1、分店收银及资金管理模式
各分店收银按照会籍协议上确认的价格收取价款,收款方式有三种:现金、POS机收款、第三方支付;分店收款后制作会员卡,出具收款收据或发票,并注明收款方式,且连续编号。由收银将现金及时存入各店银行帐户,新开店暂时没有开立银行账户的,现金直接存入总公司银行账户,不得坐支。收银每天制作销售日报表,将电子版发送财务部汇总各店销售情况,登记会籍协议统计台账和收据明细统计台账;将POS机刷卡单、第三方支付凭据、收款收据、现金缴款单对应粘贴;每周将单据交给公司财务部主办会计做账务处理。次月6日前各店收银将会籍协议统计台账、收据明细统计台账、现金日记账、银行存款日记帐、银行对帐单提交主办会计;主办会计核对无误后,按会籍协议上确认的服务有效期,制作收入确认分解表,按照合同协议及开卡情况确认当期收入。
2、会员及会员卡管理模式
公司未使用的会员卡统一由公司财务部保管,并由各门店根据使用需求向财务进行领用。领用会员卡时,填写领用申请表,注明领用量、会员卡编号以及分店剩余数量;客户与公司签订会籍协议,客户缴纳相应费用后,会籍顾问在系统中录入相关信息,制作会员卡;分店定期核对库存会员卡数量,做到账实相符;公司会员卡实行实名制,会员卡销售完毕后,由会员自行保管,根据与会员签署的会籍协议,会员卡保管不当产生的损失,由会员自行承担。会员卡损坏或丢失后,会员可以申请挂失及补卡业务。
3、会员档案管理模式
会员协议一式两份:会员和公司财务各一份;会员协议、收据必须连号办理,若存在问题,需二联同时作废处理交财务备档;私教购买协议一式两份:会员和公司财务各一份;会员卡发放时在收据与会员协议上必须同时注明卡号。
二、经营情况回顾
(一)经营计划
报告期内,公司整合产品服务,塑造品牌特色,持续提升品牌知名度,同时积极创新“互联网+”模式,整合线上线下资源,畅享高效的会员消费体验。公司持续提炼专业化服务的内核,打造“让运动融入生活的每一天”的健康理念,深度与市场和消费者融合,全力拓展市场,通过整合渠道资源,提高市场占有率;通过多元化的经营模式,提升经营效率。公司将继续加大品牌推广力度,寻求新突破,为公司下一阶段的发展奠定基础。
1、公司财务状况
报告期内,公司实现营业收入31,046,555.98元,比上年同期增长17.69%,净利润为-16,928,521.19元,比上年同期下降2.31%。截至2018年12月31日,公司总资产54,874,937.46元,归属于公司股东净资产为-11,139,632.58元,分别比上年同期减少21.66%,减少292.43%。
2、公司经营成果
(1)营业收入
报告期内,公司实现营业收入3,104.66万元,较同期增长17.69%。营业收入中,健身服务收入2,453.03万元,私教服务616.73万元。公司不断改进营销策略,在行业竞争激烈,销售业绩提升难度较大的情况下,收入较上年同期略有增加。
(2)营业成本
报告期内营业成本为3,706.57万元,较去年同期增长15.77%,公司营业成本由主营业务成本和其他业务成本构成,主营业务成本主要包括职工薪酬、折旧、门店租赁费、水电费等。2018年公司新增门店2家,致使门店租赁费、职工薪酬、固定资产折旧、装修费用摊销等都相应增加,导致营业成本增加。
(3)销售费用
报告期内销售费用441.35万元,较去年同期减少32.81%,公司销售费用主要包括职工薪酬、广告宣传费及业务推广费等。报告期内销售费用减少的主要原因为:去年同期公司业务处于快速扩展期,公司为完成既定销售目标、扩张销售团队使得职工薪酬支出较高;2018年公司对销售人员不断进行技能培训并实行末尾淘汰制度,不断优化销售团队数量,并制定了行之有效的绩效薪酬体系,报告期内职工薪酬大幅下降致使销售费用较同期减少。
(4)管理费用
报告期内管理费用为698.55万元,较去年同期增长54.33%,主要原因为公司针对经营状况持续不理想的门店进行闭店处理,相关装修摊销费用一次性计入费用所致,涉及金额约227.76万元。
(5)财务费用
报告期内财务费用为46.19万元,较去年同期增长3.12%,公司财务费用主要由利息支出和银行手续费支出组成,与上年同期相比无较大变化。
(6)净利润
报告期内,公司净利润-1,692.85万元,主要原因为健身行业特征,健身俱乐部前期投入较大,固定成本较高,预售会员卡相继在开业后激活,开始在会员卡有效期内摊销确认健身服务收入,导致健身俱乐部前期毛利率极低甚至为负数的情形。报告期内,公司新增门店使得固定资产折旧、租赁费等增长较大,使得报告期内综合毛利率为负数,净利润为负数。
3、现金流量情况
(1)经营活动现金流量
报告期内,公司经营活动产生的现金流量净额为-15,856,776.03元,较上年同期大幅下降,主要原因为:
1)2018年1-12月,公司销售商品、提供劳务收到的现金较年度同期减少23,201,132.43元,主要由于2018年度公司会员卡和私教卡的销售尚未达到理想状态,且公司仍在新开健身门店,公司盈利能力较弱,持续处于亏损状态;公司目前所处行业准入门槛低、区域性较强,传统健身市场中存在大量的中小健身会所,行业竞争激烈,集中度不高;新兴的健身俱乐部及健身工作室进一步瓜分了市场份额,导致销售业绩提升难度较大,使得公司经营性现金流流入减少。
2)2018年1-12月,公司支付给职工以及为职工支付的现金较年度同期增加4,951,556.42元,主要由于上年同期公司支付的职工薪酬部分为公司大股东摩天投资代为支付,导致上年度公司支付给职工以及职工支付的现金金额较2018年度较小。
(2)投资活动产生的现金流量
报告期内,公司投资活动现金流净额为7,537,934.17元,较上年同期增长123.32%,主要为公司收回购买理财产品现金2,000万元所致。
(3)筹资活动产生的现金流量
报告期内,公司筹资活动现金流净额为8,195,603.98元,较上年同期下降52.28%,主要为上年同期公司股改时股东增资,而本报告期未发生相关业务所致。为扭转公司亏损情况,公司进行了战略调整:
1)公司减缓了新开门店节奏,以降低对公司现金流的压力;
2)针对经营状况持续不理想的门店,公司进行闭店处理,以减少亏损;
3)公司正在围绕现有门店及客户资源,增加服务内容,积极与第三方开展合作,提高公司的盈利能力。公司经过多年发展,已积累了一定数量的客户及潜在客户,公司将在经营风险可控的前提下,逐步增加商品和服务种类,增加收入的多样性。
(二)行业情况
一、行业分类
公司通过开设直营连锁健身俱乐部,为客户提供功能齐全、设备专业、服务多元的全方位运动健身服务,具体包括健身卡服务和健身私教服务。根据中国证监会《上市公司行业分类指引》(2012年修订)的规定,公司属于大类“R文化、体育和娱乐业”之子类“R88体育”。根据《2017年国民经济行业分类》(GB/T 4754-2017),公司所处行业属于“R89体育”之子类“R8930休闲健身活动”。根据全国中小企业股份转让系统公司《挂牌公司管理型行业分类指引》,公司所处行业属于大类“R文化、体育和娱乐业”之子类“R8830休闲健身活动”。根据全国中小企业股份转让系统公司《挂牌公司投资型行业分类指引》,公司属于“13121011休闲设施”。
二、行业发展现状
1、中国的健身行业起步晚,仍然处在发展初期。
作为高层次消费,较高的生活水平是居民系统性从事健身运动的物质基础,一方面消费者能够负担健身器械、鞋服、俱乐部会员等支出,另一方面消费者有足够的闲暇时间以及塑形的意识锻炼身体。因此美国健身行业起步于居民生活水平快速提高的20世纪60年代,相比之下中国经济发展水平落后,商业健身发展起步较晚,改革开放后健身运动才逐渐受到中国消费者的追捧。商业健身产业在中国的发展可分为如下五个阶段:20实际80年代萌芽阶段:随着健美操进入中国,健身开始在城市居民中普及。
20实际90年代起步阶段:居民生活水平提高,健身意识开始增强。健身操在中国迅速流行。2000-2010年快速成长阶段:历经北京申奥升高,健身消费习惯的养成。2010年-2014年短期调整阶段:体育消费迎来快速发展,但由于经济增速逐步下行,消费者对健身消费更为理性,且马拉松等其它项目赛事的火爆也起到了分流作用,行业增速有所放缓,进入短期调整。2014年至今二次成长阶段:在需求觉醒及政策等因素的推动下,健身需求进一步向三四线城市发展,新型健身俱乐部的出现,降低了健身准入门槛,行业增速倍增。
目前我国商业健身市场空间超300亿元,仍处发展初期。作为绿色消费、健康消费的代表,健身行业是我国消费升级的重点行业,目前仍处于发展初期。未来居民收入增加、健康意识增强将带动健身需求内生性增长,政府政策及产业资本的扶持也将持续。
2、竞争格局:行业分散,集中度有待提升
传统和新型两种模式的健身房。传统健身房发展起步早,运营模式较为成熟,能为消费者提供综合性、标准化的健身服务,根据是否跨区域连锁运营可分为连锁型健身俱乐部、小型健身俱乐部。
新型健身房主要包括新型健身俱乐部、健身工作室、“互联网+”健身项目等,多于近几年逐渐兴起,探索新商业模式解决传统模式痛点或满足新出现的细分需求。
其中新型健身俱乐部,采用次卡或月卡等盈利模式,降低入会门槛,提供标准化服务;健身工作室则多由资深教练创办,依托其会员资源提供高端精细化服务;Keep、Fittime等健身APP将健身场景由健身房转移到家庭,为消费者提供健身指导、社区、电商等服务,并与线下结合。
3、行业竞争激烈,市场集中度低。
由于行业进入门槛低、区域性较强,传统健身中有大量的中小健身会所,行业竞争激烈,集中度不高。此外,新兴的健身俱乐部及健身工作室进一步瓜分了市场份额。
4、盈利模式主要以预售和授课为主。
健身房的盈利来源主要是会员卡,私教课程以及营养品、健身服等周边产品收入。目前我国商业健身房多沿袭20世纪初的美国的模式,采用“年卡/季卡预售+私教”的盈利模式,收入来源单一,周边产品收入占比仅在10%左右。而当前美国健身俱乐部可通过会员准入、私教服务、团体课程、服饰及补剂等多种来源实现收入,盈利模式更为丰富。
健身房采用预售年卡+私教的盈利模式一方面可以快速回笼现金流、长期绑定消费者,另一方面也与当前中国健身需求“金字塔型”的特征有关:健身房难以区分不同类型的健身消费者,预售模式可以赚取不坚持锻炼的经济型用户的高额利润,并向健身爱好者提供私教进一步攫取价值。
据调查,健身人群选择健身房的原因主要有器材健全、服务专业以及有健身教练指导等。
(2)随着多年市场培育,我国健身爱好者群体也逐渐壮大,他们在健身上愿意投入时间和金钱,追求健美身材。
通常情况下,普通健身用户对健身的热衷度相对不高,消费频次及金额要明显低于健身达人,但人数要显著高于健身达人群体。而信息不对称条件下很难区分一个用户是否是狂热的健身爱好者(通过外形也只能部分区分)。
5、传统健身房的痛点开始显露。在2000年后健身行业快速发展阶段,上述补贴模式较好地适应行业发展,给健身房带来稳定盈利。
一方面健身爱好者数量和健身消费持续增加,带动收入增长;更重要的是,很多对健身感兴趣的普通用户没有办过健身卡,对坚持健身的“困难”估计不足,往往受销售人员的“蛊惑”办理了昂贵的健身卡,但事后并未消费过几次。因此普及期内传统模式下健身房能获得稳定收益。但随着部分消费者经过二十一世纪前十年的"普及期”后更加精明,2010年后这种“补贴”模式下健身俱乐部尤其是一线城市俱乐部收费门槛高、后续服务缺失、教练流动性大等缺陷逐渐暴露,一方面门槛高导致健身教练销售新卡的难度加大,另一方面服务缺失、教练流失也使得会员续卡率整体较低。因此传统健身俱乐部也开始探索商业模式优化提供更好的服务。
一方面,高房价压力下我国健身房的租金成本相对更高,另一方面,普及期内健身俱乐部发展模式较为粗放,因而收取高会员费来覆盖较高的运营成本。高收费门槛导致健身用户集中于中高收入群体,客户规模扩张受限。会员服务水平较低、教练流动性大导致会员续卡率偏低。从长期发展来看,健身房需要培养会员运动习惯,提高续卡率,维持稳定的现金流。但在预售制模式下健身房往往重视会员办卡的短期利益,忽视后续的服务,导致健身房发展“后劲不足”。
因此在传统模式痛点暴露、进入门槛低且同质化竞争的环境下,部分健身俱乐部尤其是非连锁小型俱乐部盈利困难,其中不规范者甚至在租赁场地、购进设备后,通过预售回收成本,然后携款潜逃。未来中国居民健身消费理念更为成熟,更多模式来不及转变的健身房将逐步被市场淘汰,市场集中度将逐步提升。
三、行业发展预测
2016年体育总局与国务院分别颁布《体育发展十三五规划》、《全民健身计划(2016-2020)》,提出到2020年,每周参加1次及以上体育锻炼的人数达7亿,经常参加体育锻炼的人数达4.35亿,体育消费总规模达1.5万亿元等,目标是把全民健身打造成国家名片。2015年我国健身房市场产值约为仅700亿元,随着我国人民健身意识的进一步提升和健身房商业模式的进一步成熟,我国健身房市场预计仍将保持稳健发展,在健身俱乐部数量和会员人数迅猛增长的推动下,2017年健身房市场规模逼近900亿,未来五年有望保持12%的年复合增长率,到2020年将达到1230亿元。
中国健身器材行业在迅速发展的同时,一些问题也日益显露出来。特别是在国际市场缺乏知名品牌,产品附加值较低,同时,与国际先进水平相比,中国不少生产企业还处在仿制生产阶段,产品研发和技术创新能力不足。
在消费领域,与欧美等发达国家相比,健身器材产品在家庭的普及率比用于健身运动的人均消费还很低。2015年中国运动健身类APP活跃用户规模突破2000万人,同比增长92.1%。2016年达到3415万人,同比增长70%。而到2019年活跃用户规模预计将突破7000万人。运动健身APP目前还处于用户培育阶段,用户规模在未来较长时间内仍将保持高速增长态势。
我国健身行业发展空间大,居民消费升级注重身心健康,政府层面持续推进大众健身,以及社交媒体共同驱动行业成长。但是目前行业盈利模式单一,主要靠预售卡与私教,正从零售业向服务业升级,未来变现将更加多元化。
三、持续经营评价
天职国际会计师事务所(特殊普通合伙)接受甘肃壹运动健康产业股份有限公司(以下简称“公司”或“壹运动”)的委托,对公司2018年度财务报表进行审计,并出具了与持续经营相关的无保留意见审计报告(天职审字[2019]19886号),审计报告中强调的事项内容为:“我们提醒财务报表使用者关注,如财务报表附注二所述,壹运动2018年度发生净亏损16,928,521.19元,且于2018年12月31日,壹运动流动负债高于资产总额9,328,187.65元。如财务报表附注二所述,这些事项或情况,表明存在可能导致对壹运动持续经营能力产生重大疑虑的重大不确定性。该事项不影响已发表的审计意见。”
上述事项通过了第一届董事会第十五次会议及第一届监事会第四次会议审议,并尚需提交2018年度股东大会审议。
(一)2018年度公司持续亏损,截至2018年末净资产为负,主要原因在于:一方面,2018年度公司会员卡和私教卡的销售尚未达到理想状态,且公司仍在新开健身门店,公司盈利能力较弱,持续处于亏损状态;另一方面,公司目前所处行业准入门槛低、区域性较强,传统健身市场中存在大量的中小健身会所,行业竞争激烈,集中度不高;此外,新兴的健身俱乐部及健身工作室进一步瓜分了市场份额,导致销售业绩提升难度较大。2018年度以来,公司调整发展战略:
(1)公司减缓了新开门店节奏,以降低对公司现金流的压力;
(2)针对经营状况持续不理想的门店,公司进行闭店处理,以减少亏损;
(3)公司正在围绕现有门店及客户资源,增加服务内容,积极与第三方开展合作,提高公司的盈利能力;
(4)公司控股股东、实际控制人或其关联方也将考虑采取增资、捐赠或借款的方式以降低公司的资金压力。虽然公司积极采取上述的改善措施,但是公司持续经营能力仍然存在重大不确定性。
(二)公司存在与保洁服务商的合同纠纷诉讼、与装修方的合同纠纷诉讼、与个别员工的劳动合同纠纷仲裁,主要原因在于:
(1)与装修方的合同纠纷诉讼是由于对装修方施工质量是否达标及装修款项支付问题,双方存在分歧;
(2)与个别员工的劳动仲裁是涉及未了工作事宜,工资推迟发放所引起;
(3)保洁服务商的纠纷是由于6-10月期间为健身房销售淡季,公司销售业绩未达到理想状态,未如期支付服务费所引起。
公司已与上述诉讼和仲裁当事人进行协商,均已积极妥善处理相关事件,未对持续经营能力造成重大不利影响。
四、风险因素
(一)持续到本年度的风险因素
(一)意外事件的风险
(1)健身俱乐部作为面向社会公众开放的场所,可能发生包括公共卫生事件和社会安全事件在内的突发公共事件。并且,休闲健身活动自身具有一定危险性,顾客在接受服务时可能发生人身伤害事故,从而影响健身俱乐部的正常经营活动。此外,健身俱乐部即使妥善处理意外事件,但因信息不对称等原因,公众可能并不了解实际情况,仍然存在遭遇信任危机的风险,将在一段时间内对俱乐部的经营产生持续不利影响。
(2)应对措施:公司现已逐步建立起日常安全管理制度,具备24小时监控服务系统,同时与专业教练长期合作,按制度要求组织相关培训,以上措施均旨在加强风险防控,降低意外事件发生的风险。
(二)公司股份集中及公司实际控制人不当控制的风险
(1)公司实际控制人余媛通过摩天投资间接控制公司95%的股份表决权,实际控制人有可能利用其控制地位,通过行使表决权对公司的经营、人事、财务等实施不当控制或导致内控制度不能持续有效运行,可能影响公司的正常经营,为公司持续健康发展带来风险。
(2)应对措施:公司已按照《公司法》等法律法规及《公司章程》的要求,制定了三会议事规则以及关联交易、重大投资、对外担保、防范关联方占用公司资金等决策管理制度,内控体系已经逐步完善。自股份公司设立至今,公司管理层的规范运行意识已显著提升,且公司建立了较为完善的内部治理机制,公司将严格按照法律、法规及《公司章程》等制度的规定,进一步健全法人治理结构,以避免实际控制人不当控制的风险。
(三)预收款项的管理风险
(1)根据健身服务行业的惯例,消费者通常在接受服务前预付服务费,然后再消费。在此种销售模式下,健身俱乐部提前收取的服务费在顾客消费前形成预收款项,顾客在接受后续健身及相关服务时则无需再付款。但是,健身俱乐部日常运营所消耗的水、电、租金、人力、营销费用等则会随行就市,一旦经营不善,将造成收不抵支,产生亏损的现象。此外,不少企业还将预收款项用于扩大经营规模,或进行投资获利,此种情况下一旦对预收账款管理不善,企业将面临流动性危机,经营者无法正常运营,进而丧失为顾客持续提供后续服务的能力。
(2)应对措施:公司的预收账款在用于扩大经营规模的同时,充分考虑相关风险,设置安全措施。公司良好的管理能力,在一定程度上降低了出现流动性危机的可能。
(四)公司未为全员缴纳社会保险及住房公积金的风险
(1)报告期内,基于员工自愿缴纳的原则,公司部分员工未缴纳社会保险及住房公积金,存在被主管部门要求补缴及受到行政处罚的风险。
(2)应对措施:公司采取以下措施,以降低上述风险及上述事项可能对公司造成的不利影响:
1、自愿放弃缴纳社会保险的员工均签署了《员工自愿不交社保协议书》,内容包括“本协议是基于乙方(指员工)自愿申请而签订,在乙方没有购买社保期间,对因未购买社保而导致乙方未享受到社保待遇的后果与责任由乙方承担。乙方不得以未购买社保为由解除与甲方的劳动合同或要求任何经济补偿”。自愿放弃缴纳住房公积金的员工均签署了《自愿放弃住房公积金缴纳承诺》,内容包括“承诺人承诺自愿放弃缴纳住房公积金。承诺人确认,不因此向公司提出任何关于公积金方面的主张、仲裁和诉讼”。
2、兰州市住房公积金管理中心城关管理部出具证明,公司不存在重大违法违规行为。兰州市城关区社会保险事业管理局出具证明,公司不存在重大违法违规事项。
3、公司控股股东及实际控制人出具承诺,对于公司可能补缴、追缴社会保险费/住房公积金费用或因此可能的处罚做出承诺,承诺将无条件承担补缴费用及支付可能的行政处罚款项,保证公司不因此遭受任何损失。本人/本企业将连带承担支付所有受到处罚的款项,保证公司不因此遭受任何损失。”(五)行业竞争风险
(1)公司所处的健身服务行业的准入门槛相对较低,行业内存在众多的竞争者和潜在进入者,包括小型健身俱乐部、连锁健身俱乐部等,并且提供类似服务,因此竞争较为激烈。随着其他相似健身俱乐部的发展以及新市场竞争者的加入,公司未来将面临严峻的竞争压力。
(2)应对措施:公司持续开拓兰州本地市场,并优先在西北地区进行扩张,不断设立新店,成为西北地区拥有健身俱乐部数量最多的公司之一,未来还将不断加强人才储备,提高管理水平,积极创新“互联网+”模式,整合线上线下资源,以增强核心竞争力,从而在行业竞争中持续处于有利地位。
(六)商业物业租赁风险
(1)公司与出租方签订的租赁合同所涉及的租赁房屋大部分剩余租赁期限在5年以上,虽然短期内公司不会面临因无法续租而带来的重大经营风险,但从长期考虑,随着区域经济发展以及周边物业价格的上涨或出租方的其他安排,不排除出租方违约及房屋租赁期满后无法续租的可能。同时,在原有租赁合同到期并续签的过程中,存在租金上涨的风险。
公司部分租赁房屋尚未取得房屋所有权证书或尚未履行房屋建设的合法批准程序,个别转租房屋尚未取得房屋所有权人的书面同意,存在法律法规政策性文件限制、禁止出租方出租房屋的情形,存在租赁合同无效或被解除的法律风险。
(2)应对措施:针对租赁房屋到期续租风险,公司将维护与出租方的良好关系,签署房屋到期后同等条件下优先续租合同条款,同时积极在租赁房屋周边地区寻找适合开设健身场所的优质物业,以降低租赁房屋到期不能续租对公司经营的不良影响。针对房屋租金上涨风险,公司将继续积极进行市场扩展和健身服务能力,提高盈利能力,以降低房屋租金上涨对公司经营的消极影响。
针对部分房屋租赁合同无效或被解除的法律风险,公司采取以下措施,以降低上述风险可能对公司造成的损失:第一,针对房屋未取得房屋所有权人同意转租的情形,一方面,公司正积极与产权人协商房屋租赁事宜,以获得房屋所有权人同意或与房屋所有权人直接签署协议。另一方面,公司保存与房屋所有权人沟通及房屋所有权人知悉公司租赁房屋的相关证据,以满足《最高人民法院关于审理城镇房屋租赁合同纠纷案件具体应用法律若干问题的解释》第十六条规定的房屋所有权人“出租人知道或者应当知道承租人转租,但在六个月内未提出异议,其以承租人未经同意为由请求解除合同或者认定转租合同无效的,人民法院不予支持”的条件。第二,公司在公司与出租人签署租赁协议时,对出租方不具有出租权利、出租房屋无法使用或出租方违约情形下,约定出租方需要承担支付违约金、赔偿损失或免除公司租金等责任。第三,公司要求出租方或主管政府部门提供产权书面说明或证明文件。第四,公司控股股东及实际控制人均出具承诺:如公司租赁房产因出租人无权出租或房屋产权问题导致租赁合同被认定无效,租赁房屋无法正常使用的,公司向出租人追索后仍无法弥补因此所造成的全部损失的,由控股股东及实际控制人予以弥补,并且控股股东和实际控制人对上述损失的弥补承担连带责任。
(七)规模较小的风险
(1)报告期内,公司总体规模较小,抵御市场风险的能力较弱。如果市场需求发生较大变化或未来市场竞争加剧,可能对公司的经营业绩造成不利影响。
(2)应对措施:公司将抓住全民健身的良好机遇,根据西北区域市场需求拓展地级市分店规模,夯实连锁规模基础,稳固甘青宁西北三省布局战略,目标放眼大西部健康产业链。公司将依托与政府及企业的合作关系,借助政府全民健身的宣传平台,加速客户转化,扩大客户群体及数量,丰富服务种类,充分满足不同客户的多样化需求。同时,将不断促进附加业务的开展,丰富会员的消费体验,增加公司品牌的认可度。
(八)应付账款期末余额较大的风险
(1)截止本报告期末(2018年12月31日),公司应付账款期末余额为18,600,103.05元,主要为房租水电费、装修费、设备款等。若供应商家在短期时间内集中要求公司付款,将导致公司存在流动性风险。
(2)应对措施:公司将加强各门店主动营销力度,以门店为中心,不断提高品牌营销推广使品牌知名度,不断增加单店会员数量及销售金额;公司积极维护与供应商的良好关系,保持一定账期;公司将做好资金规划,避免出现流动性危机。
一、商业模式
公司处于健身服务行业,依托健身场馆(地)、健身器材和健身教练等关键资源要素,为客户提供健身服务和私教服务等,进而实现盈利。公司成立以来,已经形成了成熟的运营、采购、选址、服务产品开发、营销等商业模式。具体情况如下。
(一)运营模式
截至本报告期末,公司共设立了21家已营业健身俱乐部,2家正在筹备中健身俱乐部。公司采用直营健身俱乐部的连锁运营模式。由于直营健身俱乐部的所有权和经营权集中于公司,公司可以统一经营战略,在人才培养、市场推广、资金调配、信息和管理现代化等方面,易于发挥整体优势,对所有直营健身俱乐部的人员、资金进行统一调配、统一管理,所有健身俱乐部配备独立的收银人员,除了日常加强对收银人员的培训外,还定期或不定期地现场抽查收银情况,并且账务统一由公司财务部核算及管理。公司负责统一管理直营健身俱乐部,所有直营健身俱乐部的业务均在公司的统一指导下开展运营。
(二)采购模式
依据采购对象的不同,公司采购主要包括以下几类:健身俱乐部房屋租赁;健身俱乐部装修采购;健身器械采购;办公用品及日常消耗品的采购。
健身俱乐部房屋租赁由公司市场部制定采购计划,报经总经理审核,审核通过后报经财务部进行预算审核,预算审核通过后由市场部向公司战略供应商进行询价洽谈,将遴选出的供应商上报公司行政部、运营部及财务部进行部门汇审,会审通过后报经总经理进行二次审核,最终由公司市场部实施采购;健身门店装修的相关采购主要采用市场询价的采购模式。市场部在完成健身俱乐部房屋租赁后,制定门店装修总体方案框架,经总经理同意后,向两家以上装修公司进行询价,装修公司向公司提供装修方案及装修报价,公司内部进行部门(市场部、运营部、财务部和行政部)联审,选择性价比高的装修服务商。在装修公司报价相接近的情况下,公司倾向于选择与公司有过良好合作经历的装修服务商,以确保装修及售后服务质量;健身器械的采购为公司主要大宗采购商品,公司健身器械主要包括两大品牌,即美国Precor和英吉多。
公司健身器械采用战略采购模式,公司制定战略采购计划,直接向健身器械生产厂家发出战略合作邀约,并通过询价、内部评审、谈判等流程,最终与健身器械生产厂家建立战略合作关系;主要办公用品及日常消耗品的采购,公司各分店、各部门根据实际日常工作所需和消耗情况,并结合计划推出的市场方案,提出办公用品及消耗品的采购需求。行政部汇总需求后,制定采购计划;超过公司内部规章制度规定金额的采购,需报总经理审核。财务部进行预算审核,符合预算要求,由行政部执行采购。主要办公用品及消耗品验收入库后,财务部进行账务处理,各分店、各部门领用。
(三)选址模式
健身俱乐部运营具有明显的地域性,公司经过这几年的发展,已形成独特的健身门店选址策略,选址需在对周边人流、收入进行分析后确定。公司选址立足于周边3公里范围内,人口覆盖达3至5万人的地域,不仅选择城市的核心商业区、商务区、商圈辐射能力较强的购物中心、知名度较高的城市标志性商务办公楼等大型商业商务设施内部,还选择各类居住社区与大学城的周边地域,使其具有充足的客户资源。
公司门店所处位置均为城市的核心地带,具有成熟稳定的消费群。
公司将各门店划分为全民健身店和商业店两种类型:全民健身店引进国内顶级专业商用健身器械品牌英吉多,可接受度较高,适合对价格较敏感的健身爱好者;商业店引进国际顶级专业商用健身器械品牌PRECOR,价位相对较高,适合对健身体验要求较高的健身爱好者。公司门店划分的主要依据为:
①选址周边存在具有竞争性的其他健身俱乐部的数量及定位,若俱乐部数量较多且价位较低,市场竞争充分,则将门店定位为全民健身店;
②选址周边潜在客户群的消费水平,若选址处于高档居住社区、大型商业区、核心商务区等地域,周边消费者对健身设备要求较高,消费能力较强,则将门店定位为商业店;
③在一个大商圈内采取全民健身店与商业店相互配合的策略,以合理的成本满足商圈内不同消费群体的同时,全民健身店也成为商业店优质客户的重要来源,促进商业店的销售。
(四)服务产品开发模式
目前公司开发的服务产品涵盖了健身服务、私教服务、集体操课、定制化培训等多种类别。开发方式主要有引进再开发和自主开发两种模式。其中,引进再开发是通过对目标顾客的需求进行调查研究之后,公司引进国内外先进的配套器械和服务项目,根据调研的消费者情况进行改进,提供给顾客;自主开发是公司的私人教练和团体课程教练根据顾客的要求并结合顾客的自身实际情况,研究出一套为顾客量身定制的健身服务方案和计划。
(五)市场推广模式
1、直接面向顾客的推广健身俱乐部有严格的地域性要求,通常情况下,单家俱乐部的主要覆盖面积为周边2.5公里左右半径范围,主要面对覆盖范围内的潜在顾客群,通过人工、区域广告宣传等手段直接面向顾客推广。
2、与政府和企业合作推广公司通过与政府及市场上有影响力企业开展合作,达到快速推广品牌的效果。与政府的合作有:2016~2020年兰州国际马拉松赛指定战略合作伙伴,兰州体育局“全民健身进社区”项目指定合作伙伴。与健身设备生产商的合作有:与世界知名品牌PRECOR必确的合作,成为风靡全球的Spinning室内单车首发指定俱乐部。与金融机构的合作有:与浙商银行共同推出联名信用卡。另外,公司与乔丹体育建立长期战略合作伙伴关系,并与慈铭体检(甘肃)集团、申欣健康集团、惠安齿科、康美农庄、美年大体检等多行业的品牌进行合作。
3、网络推广公司发掘微信等自营媒体,通过与消费者的实时互动对顾客进行营销。公司目前拥有约49,106名粉丝数的微信公众号,文章的平均阅读量超2,200次,公众号的推出频率为隔日推。
(六)销售模式
公司采用会员预收费的销售模式,顾客通过办理健身服务卡的方式获得进入健身俱乐部训练的资格。在为顾客提供健身卡服务的同时,健身俱乐部提供私教、团课等额外付费的增值服务进行盈利。
(七)盈利模式
公司主要通过提供健身卡服务、私教服务及相关周边配套服务等途径获得收入,主要采用客户预付费模式。
(八)管理模式
公司全部健身俱乐部均采用直营模式,公司对健身门店进行统一管理,制定统一经营战略,对人员、资金进行统一调配、统一管理。公司及各门店主要管理模式如下:
1、分店收银及资金管理模式各分店出纳按照会籍协议上确认的价格收取价款,收款方式有三种:现金、POS机收款、第三方支付;分店收款后制作会员卡,出具收款收据或发票,并注明收款方式,且连续编号。由出纳将现金及时存入各店银行帐户,新开店暂时没有开立银行账户的,现金直接存入总公司银行账户,不得坐支。出纳每天制作销售日报表,将电子版发送财务部汇总各店销售情况,登记会籍协议统计台账和收据明细统计台账;将POS机刷卡单、第三方支付凭据、收款收据、现金缴款单对应粘贴;每周将单据交给公司财务部主办会计做账务处理。次月6日前各店出纳将会籍协议统计台账、收据明细统计台账、现金日记账、银行存款日记帐、银行对帐单提交主办会计;主办会计核对无误后,按会籍协议上确认的服务有效期,制作收入确认分解表,按照合同协议及开卡情况确认当期收入。
2、会员及会员卡管理模式公司未使用的会员卡统一由公司财务部保管,并由各门店根据使用需求向财务进行领用。前台领用会员卡时,填写领用申请表,注明领用量、会员卡编号以及分店剩余数量;客户与公司签订会籍协议,客户缴纳相应费用后,会籍顾问在系统中录入相关信息,制作会员卡;分店定期核对库存会员卡数量,做到账实相符;公司会员卡实行实名制,会员卡销售完毕后,由会员自行保管,根据与会员签署的会籍协议,会员卡保管不当产生的损失,由会员自行承担。会员卡损坏或丢失后,会员可以申请挂失及补卡业务。
3、会员档案管理模式会员协议一式两份:会员和公司财务各一份;会员协议、收据必须连号办理,若存在问题,需二联同时作废处理交财务备档;私教购买协议一式两份:会员和公司财务各一份;会员卡发放时在收据与会员协议上必须同时注明卡号。
报告期内,本公司商业模式未发生改变。报告期末至本半年报披露之日,本公司商业模式未发生改变。
二、经营情况回顾
(一)报告期内财务状况
截至2018年6月30日,公司资产总额为61,624,811.68元,较期初70,042,691.61元减少12.02%,主要由于公司于2018年4月赎回理财产品,并将赎回理财产品的资金用于支付日常经营中的支出,主要为人员工资,房租及物业费等,因此导致公司其他流动资产减少2,000万元所致;负债总额64,688,883.57元,比上年度末64,253,803.00元,增长0.68%。资产负债率104.97%,所有者权益合计-3,064,071.89元,主要由于公司2018年1-6月持续亏损,使得未分配利润负数增加,导致报告期末所有者权益大幅减少。
(二)报告期内经营情况
报告期内,公司不断加大产品销售力度,活跃健身会员数量不断上升,各门店加强主动营销力度,以门店为中心,有效的品牌营销推广使品牌知名度不断提高。2018年1-6月,公司门店及会员人数的不断增加,致使健身服务收入不断增加。
公司将健身服务与私教服务营销相结合,加强对私教服务的推广力度,同时完善内部私人健身教练薪酬激励政策,调动员工的积极性,增强核心竞争力,使得公司在竞争中持续处于有利地位。报告期内,公司经营情况如下:
1、营业收入报告期内,公司实现营业收入1,677.71万元,较同期增长64.04%。主营业务收入中,健身服务收入1220.22万元,私教服务423.97万元。2018年1-6月,公司较上年同期新增门店7家,新增会员人数2.3万人,随着门店数量的增加,公司不断的营销,口碑不断积累,会员数量不断增长,收入较上年同期大幅增加。
2、营业成本报告期内营业成本为2,044.87万元,较去年同期增长65.35%,公司营业成本由主营业务成本和其他业务成本构成,主营业务成本主要包括职工薪酬、折旧、门店租赁费、水电费等。2018年1-6月公司新增门店较上年同期增加7家,致使门店租赁费、职工薪酬、固定资产折旧、装修费用摊销等都相应增加,导致本期主营业务成本大幅增加。
3、销售费用报告期内销售费用240.24万元,较去年同期减少28%,公司销售费用主要包括职工薪酬、广告宣传费及业务推广费等。报告期内销售费用减少主要原因为,去年同期公司业务处于快速扩张期,公司为完成既定销售目标,扩张销售团队使得职工薪酬支出较高;但是随着公司对销售人员不断的技能培训并实行末尾淘汰制度,不断优化销售团队数量,并制定了行之有效的绩效薪酬体系,报告期内职工薪酬大幅下降致使销售费用较同期减少。
4、管理费用报告期内管理费用263.37万元,较去年同期增长91%,主要为公司管理费用中咨询服务费较去年同期增长较大,主要公司支付新三板挂牌相关的中介服务费用所致。
5、财务费用报告期内财务费用19.72万元,较去年同期增长3.02%,公司财务费用主要由利息支出和银行手续费支出组成。
6、净利润2018年1-6月,公司净利润-885.30万元,主要原因为根据健身行业特征,健身俱乐部前期投入较大,固定成本较高,预售会员卡相继在开业后激活,开始在会员卡有效期内摊销确认健身服务收入,导致健身俱乐部前期毛利率极低甚至为负数的情形。报告期内,公司新增门店使得固定资产折旧、租赁费等增长较大,使得报告期内综合毛利率为负数,净利润为负数。
7、现金流情况
(1)经营活动现金流量报告期内,公司经营活动现金流净额为-10,445,380.48元,较上年度同期大幅下降,主要原因为:
1)2018年1-6月,公司销售商品、提供劳务收到的现金较年度同期减少7,846,189.93元,主要由于公司上半年度调整经营战略导致销售业绩有所下滑,使得经营性现金流流入减少;
2)2018年1-6月,公司支付给职工以及为职工支付的现金较年度同期增加4,978,855.55元,主要由于上年同期公司支付的职工薪酬部分为公司大股东摩天投资代为支付,导致2017年1-6月公司支付给职工以及为职工支付的现金金额较2018年1-6月较小。
(2)投资活动产生的现金流量报告期内,公司投资活动现金流净额为12,842,972.67元,主要为公司收回购买理财产品现金2,000
万元所致。
(3)筹资活动现金流量报告期内,公司筹资活动现金流净额为2,387,044.42元,主要为公司关联方为公司提供短期流动资金支持所致。为扭转公司亏损情况,公司进行战略调整,在大力培育市场品牌知名度、深度挖掘客户需求的同时,完善内部人员薪酬激励政策,并将成熟单店的推广经验,在其他各门店快速复制。首先,品牌知名度的培育将带来会员数量的膨胀性增长;其次,员工薪酬激励政策的完善极大调动员工的主动营销积极性,提高教练服务质量,增强核心竞争力;再次,公司经过多年发展,已积累了一定数量的客户及潜在客户,公司将在经营风险可控的前提下,逐步增加商品和服务种类,增加收入的多样性。
三、风险与价值
(一)意外事件的风险
(1)健身俱乐部作为面向社会公众开放的场所,可能发生包括公共卫生事件和社会安全事件在内的突发公共事件。并且,休闲健身活动自身具有一定危险性,顾客在接受服务时可能发生人身伤害事故,从而影响健身俱乐部的正常经营活动。此外,健身俱乐部即使妥善处理意外事件,但因信息不对称等原因,公众可能并不了解实际情况,仍然存在遭遇信任危机的风险,将在一段时间内对俱乐部的经营产生持续不利影响。
(2)应对措施:公司现已逐步建立起日常安全管理制度,具备24小时监控服务系统,同时与专业教练长期合作,按制度要求组织相关培训,以上措施均旨在加强风险防控,降低意外事件发生的风险。
(二)盈利能力不足的风险
(1)报告期公司营业收入16,777,072.81元,净利润-8,852,960.5元,处于亏损状态,且目前公司处于市场扩张阶段,新开分店数量不断增加,健身设备、租赁及装修费等成本增加。公司存在盈利能力不足风险。
(2)应对措施:公司通过增大营销力度以及口碑积累,增加单店会员数量,在单店成本相对固定的情况下,经营规模效应促进利润增长。此外,公司制定了私教服务业务推广战略,进行有针对性的战略调整,增加私教服务收入。
(三)公司股份集中及公司实际控制人不当控制的风险
(1)公司实际控制人余媛通过摩天投资间接控制公司95%的股份表决权,实际控制人有可能利用其控制地位,通过行使表决权对公司的经营、人事、财务等实施不当控制或导致内控制度不能持续有效运行,可能影响公司的正常经营,为公司持续健康发展带来风险。
(2)应对措施:公司已按照《公司法》等法律法规及《公司章程》的要求,制定了三会议事规则以及关联交易、重大投资、对外担保、防范关联方占用公司资金等决策管理制度,内控体系已经逐步完善。自股份公司设立至今,公司管理层的规范运行意识已显著提升,且公司建立了较为完善的内部治理机制,公司将严格按照法律、法规及《公司章程》等制度的规定,进一步健全法人治理结构,以避免实际控制人不当控制的风险。
(四)预收款项的管理风险
(1)根据健身服务行业的惯例,消费者通常在接受服务前预付服务费,然后再消费。在此种销售模式下,健身俱乐部提前收取的服务费在顾客消费前形成预收款项,顾客在接受后续健身及相关服务时则无需再付款。但是,健身俱乐部日常运营所消耗的水、电、租金、人力、营销费用等则会随行就市,一旦经营不善,将造成收不抵支,产生亏损的现象。此外,不少企业还将预收款项用于扩大经营规模,或进行投资获利,此种情况下一旦对预收账款管理不善,企业将面临流动性危机,经营者无法正常运营,进而丧失为顾客持续提供后续服务的能力。
(2)应对措施:公司的预收账款在用于扩大经营规模的同时,充分考虑相关风险,设置安全措施。公司良好的管理能力,在一定程度上降低了出现流动性危机的可能。
(五)报告期内经营活动现金流量不足的风险
(1)公司经营活动产生的现金流量净额为-10,445,380.48元,如经营活动现金流量不足的状况在较长时间内持续,可能会造成公司现金流量不足,进而影响公司生产经营。
(2)应对措施:公司将加大营销力度,同时扩展融资渠道,以确保公司具有足够的现金流量。
(六)行业竞争风险
(1)公司所处的健身服务行业的准入门槛相对较低,行业内存在众多的竞争者和潜在进入者,包括小型健身俱乐部、连锁健身俱乐部等,并且提供类似服务,因此竞争较为激烈。随着其他相似健身俱乐部的发展以及新市场竞争者的加入,公司未来将面临严峻的竞争压力。
(2)应对措施:公司持续开拓兰州本地市场,并优先在西北地区进行扩张,不断设立新店,成为西北地区拥有健身俱乐部数量最多的公司之一,未来还将不断加强人才储备,提高管理水平,积极创新“互联网+”模式,整合线上线下资源,以增强核心竞争力,从而在行业竞争中持续处于有利地位。
(七)商业物业租赁风险
(1)公司与出租方签订的租赁合同所涉及的租赁房屋大部分剩余租赁期限在5年以上,虽然短期内公司不会面临因无法续租而带来的重大经营风险,但从长期考虑,随着区域经济发展以及周边物业价格的上涨或出租方的其他安排,不排除出租方违约及房屋租赁期满后无法续租的可能。同时,在原有租赁合同到期并续签的过程中,存在租金上涨的风险。
公司部分租赁房屋尚未取得房屋所有权证书或尚未履行房屋建设的合法批准程序,个别转租房屋尚未取得房屋所有权人的书面同意,存在法律法规政策性文件限制、禁止出租方出租房屋的情形,存在租赁合同无效或被解除的法律风险。
(2)应对措施:针对租赁房屋到期续租风险,公司将维护与出租方的良好关系,签署房屋到期后同等条件下优先续租合同条款,同时积极在租赁房屋周边地区寻找适合开设健身场所的优质物业,以降低租赁房屋到期不能续租对公司经营的不良影响。针对房屋租金上涨风险,公司将继续积极进行市场扩展和健身服务能力,提高盈利能力,以降低房屋租金上涨对公司经营的消极影响。
针对部分房屋租赁合同无效或被解除的法律风险,公司采取以下措施,以降低上述风险可能对公司造成的损失:第一,针对房屋未取得房屋所有权人同意转租的情形,一方面,公司正积极与产权人协商房屋租赁事宜,以获得房屋所有权人同意或与房屋所有权人直接签署协议。另一方面,公司保存与房屋所有权人沟通及房屋所有权人知悉公司租赁房屋的相关证据,以满足《最高人民法院关于审理城镇房屋租赁合同纠纷案件具体应用法律若干问题的解释》第十六条规定的房屋所有权人“出租人知道或者应当知道承租人转租,但在六个月内未提出异议,其以承租人未经同意为由请求解除合同或者认定转租合同无效的,人民法院不予支持”的条件。第二,公司在公司与出租人签署租赁协议时,对出租方不具有出租权利、出租房屋无法使用或出租方违约情形下,约定出租方需要承担支付违约金、赔偿损失或免除公司租金等责任。第三,公司要求出租方或主管政府部门提供产权书面说明或证明文件。第四,公司控股股东及实际控制人均出具承诺:如公司租赁房产因出租人无权出租或房屋产权问题导致租赁合同被认定无效,租赁房屋无法正常使用的,公司向出租人追索后仍无法弥补因此所造成的全部损失的,由控股股东及实际控制人予以弥补,并且控股股东和实际控制人对上述损失的弥补承担连带责任。
(八)规模较小的风险
(1)报告期内,公司总体规模较小,抵御市场风险的能力较弱。如果市场需求发生较大变化或未来市场竞争加剧,可能对公司的经营业绩造成不利影响。
(2)应对措施:公司将抓住全民健身的良好机遇,根据西北区域市场需求拓展地级市分店规模,夯实连锁规模基础,稳固甘青宁西北三省布局战略,目标放眼大西部健康产业链。公司将依托与政府及企业的合作关系,借助政府全民健身的宣传平台,加速客户转化,扩大客户群体及数量,丰富服务种类,充分满足不同客户的多样化需求。同时,将不断促进附加业务的开展,丰富会员的消费体验,增加公司品牌的认可度。
(九)应付账款期末余额较大的风险
(1)截止本报告期末(2018年6月30日),公司应付账款期末余额为17,298,645.34元,主要为房租水电费、装修费、设备款等。若供应商家在短期时间内集中要求公司付款,将导致公司存在流动性风险。
(2)应对措施:公司将加强各门店主动营销力度,以门店为中心,不断提高品牌营销推广使品牌知名度,不断增加单店会员数量及销售金额;公司积极维护与供应商的良好关系,保持一定账期;公司将做好资金规划,避免出现流动性危机。
四、企业社会责任
公司始终把社会责任放在公司发展的重要位置,并将社会责任意识融入到发展实践中,积极承担社会责任。公司遵纪守法、依法纳税,在追求经济效益和回报股东利益的同时,积极认真履行企业的社会责任,做到对社会负责,对公司全体股东和每一位员工负责。
公司建立健全了法人治理结构及行之有效的内部控制体系,明确股东大会为公司最高权利机构并保证所有股东同股同权,平等享受其合法权益。
公司严格遵守《劳动法》的规定,并按照新《劳动合同法》等有关法律法规的规定与所有员工签定了《劳动合同》。公司注重员工职业生涯发展,积极开展职工培训,鼓励和支持职工参加业余进修培训,提升自身素质和综合能力,为职工发展提供更多的机会。
公司积极响应国家全民健身的号召,多次组织公司员工参加社区及其它公益性活动,组织专业健身训练的宣讲,并积极赞助宁夏银川马拉松和兰州国际马拉松比赛参赛人员的赛后拉伸及康复,对寒暑假期间来我公司俱乐部学习的少年儿童及其家长进行免费的健康知识普及,鼓励青少年积极参加体育锻炼,提升自身体质。